CME Group sẽ ra mắt hợp đồng tương lai cho Cardano (ADA), Chainlink (LINK) và Stellar (XLM) vào ngày 9/2, dưới sự quản lý của CFTC, bổ sung thêm lựa chọn phòng hộ và tiếp cận thị trường tiền điện tử qua kênh phái sinh được quản lý.
Động thái này diễn ra khi hoạt động giao dịch crypto phái sinh trên CME tăng mạnh, phản ánh nhu cầu của tổ chức đối với sản phẩm có quy chuẩn, phục vụ quản trị rủi ro giá và chiến lược giao dịch chênh lệch trên nền tảng hợp pháp.
- CME niêm yết futures ADA, LINK, XLM với cả quy mô micro và quy mô lớn từ ngày 9/2, được CFTC quản lý.
- Tất cả hợp đồng mới sẽ thanh toán bằng tiền mặt và giao dịch trên nền tảng futures được quản lý của CME.
- Năm 2025, khối lượng giao dịch crypto futures & options của CME tăng 139% so với cùng kỳ, cùng lúc CME công bố thêm hợp đồng 100-Ounce Silver futures.
CME ra mắt futures ADA, LINK và XLM từ ngày 9/2
CME sẽ triển khai hợp đồng tương lai Cardano (ADA), Chainlink (LINK) và Stellar (XLM) vào ngày 9/2, gồm cả hợp đồng micro và hợp đồng quy mô lớn cho từng tài sản.
CME Group, sàn giao dịch phái sinh toàn cầu có trụ sở tại Chicago, cho biết các sản phẩm mới nằm trong khuôn khổ được quản lý bởi Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai Mỹ (CFTC). Các hợp đồng sẽ được giao dịch trên nền tảng futures được quản lý của CME và thanh toán bằng tiền mặt.
Gói sản phẩm mới được thiết kế để mở rộng lựa chọn công cụ phòng hộ rủi ro giá và tăng khả năng tiếp cận thị trường cho nhiều quy mô nhà đầu tư, từ tổ chức đến nhà giao dịch cần hợp đồng nhỏ hơn (micro) nhằm tối ưu vốn ký quỹ và linh hoạt vị thế.
Quy mô hợp đồng ADA, LINK và XLM trên CME
CME sẽ niêm yết cả hợp đồng chuẩn và micro với quy mô token cố định cho ADA, LINK và XLM nhằm phù hợp nhiều mức vốn và chiến lược giao dịch.
- ADA futures: 100.000 ADA; Micro ADA futures: 10.000 ADA.
- LINK futures: 5.000 LINK; Micro LINK futures: 250 LINK.
- Lumens (XLM) futures: 250.000 Lumens; Micro Lumens futures: 12.500 Lumens.
Việc chia tách quy mô hợp đồng giúp nhà giao dịch điều chỉnh độ lớn vị thế theo biến động giá, hạn mức rủi ro và yêu cầu ký quỹ. Với micro futures, thị trường thường thu hút thêm nhóm người tham gia cần sản phẩm nhỏ hơn để quản trị rủi ro sát hơn hoặc thử nghiệm chiến lược.
Hợp đồng mới được thanh toán bằng tiền mặt và bổ sung vào danh mục crypto của CME
Tất cả hợp đồng futures ADA, LINK và XLM sẽ thanh toán bằng tiền mặt và giao dịch trên nền tảng futures được quản lý của CME.
Ba tài sản này được bổ sung vào danh mục crypto của CME, nơi đã có Bitcoin futures (ra mắt tháng 12/2017) và Ether futures (ra mắt tháng 2/2021), cùng các sản phẩm liên quan khác như XRP và Solana, bên cạnh các hợp đồng quyền chọn (options) được bổ sung vào cuối năm trước.
Cấu trúc thanh toán bằng tiền mặt thường phù hợp với các chiến lược phòng hộ và giao dịch chênh lệch khi nhà đầu tư muốn tiếp xúc với biến động giá mà không cần xử lý giao nhận/luân chuyển token on-chain, đồng thời tuân thủ khung vận hành của sàn phái sinh truyền thống.
Khối lượng giao dịch crypto của CME tăng 139% so với cùng kỳ năm trước trong năm 2025
Năm 2025, khối lượng giao dịch trung bình ngày của futures và options crypto trên CME tăng 139% so với cùng kỳ, đạt 278.300 hợp đồng và khoảng 12 tỷ USD giá trị danh nghĩa.
Theo số liệu công bố, lãi suất mở (open interest) trung bình cũng lập kỷ lục ở 313.900 hợp đồng, tương đương 26,4 tỷ USD giá trị danh nghĩa. Đây là các chỉ báo phản ánh mức độ quan tâm và quy mô vị thế đang mở trên thị trường, thường được dùng để đánh giá thanh khoản và mức độ tham gia của nhà đầu tư.
Hoạt động này chủ yếu đến từ futures. Khối lượng trung bình ngày của futures đạt 272.200 hợp đồng, tương ứng 11,7 tỷ USD giá trị danh nghĩa. Open interest của futures đạt 253.600 hợp đồng, tương đương 21,4 tỷ USD giá trị danh nghĩa.
Options tuy nhỏ hơn nhưng cũng ghi nhận kỷ lục: khối lượng trung bình ngày 4.100 hợp đồng, khoảng 231 triệu USD giá trị danh nghĩa. Open interest của options trung bình 60.400 hợp đồng, khoảng 5 tỷ USD giá trị danh nghĩa.
Giovanni Vicioso: Nhu cầu sản phẩm crypto được quản lý đang tăng
Lãnh đạo mảng sản phẩm crypto của CME cho biết khách hàng đang tìm kiếm công cụ được quản lý để quản trị rủi ro giá và tiếp cận thị trường trong bối cảnh crypto tăng trưởng mạnh.
Trong thông báo, Giovanni Vicioso, Global Head of crypto products tại CME Group, đã nhấn mạnh yếu tố “được quản lý” và “linh hoạt” của các hợp đồng mới, bao gồm cả quy mô micro và quy mô lớn.
“Trước mức tăng trưởng kỷ lục của crypto trong năm qua, khách hàng đang tìm kiếm các sản phẩm đáng tin cậy, được quản lý để quản lý rủi ro giá cũng như có thêm công cụ để tiếp cận thị trường năng động này […] Với các hợp đồng tương lai Cardano, Chainlink và Stellar mới ở quy mô micro và quy mô lớn, người tham gia thị trường sẽ có nhiều lựa chọn hơn với tính linh hoạt cao hơn và hiệu quả vốn tốt hơn.”
– Giovanni Vicioso, Global Head of crypto products, CME Group
Liên kết thông báo: Xem tuyên bố chính thức của CME Group. CME cũng chia sẻ cập nhật trên mạng xã hội: Bài đăng của CME Group.
CME cũng ra mắt hợp đồng 100-Ounce Silver futures cùng ngày 9/2
Ngoài crypto phái sinh, CME sẽ triển khai hợp đồng tương lai bạc 100 ounce vào ngày 9/2, được thanh toán tài chính dựa trên giá thanh toán hằng ngày của hợp đồng Silver futures chuẩn toàn cầu.
Sản phẩm 100-Ounce Silver futures sẽ được niêm yết và tuân theo quy tắc của COMEX. CME cho biết cấu trúc này nhằm mở rộng khả năng tiếp cận cho nhiều nhóm nhà giao dịch hơn, tận dụng thanh khoản và hiệu quả vận hành của thị trường futures.
Theo CME, nhu cầu từ nhà giao dịch bán lẻ đối với futures kim loại đã góp phần tạo kỷ lục khối lượng giao dịch trong năm 2025, bao gồm Micro Gold futures (301K ADV) và Micro Silver futures (48K ADV). Khách hàng cũng đã giao dịch hơn 6 triệu hợp đồng của sản phẩm 1-ounce Gold futures ra mắt vào tháng 1 năm trước.
Jin Hennig, Managing Director và Global Head of Metals tại CME Group, nêu quan điểm trong thông cáo: Xem thông báo về 100-Ounce Silver futures.
Những câu hỏi thường gặp
CME sẽ ra mắt futures cho những đồng tiền điện tử nào vào ngày 9/2?
CME dự kiến ra mắt hợp đồng tương lai cho Cardano (ADA), Chainlink (LINK) và Stellar (XLM) vào ngày 9/2, với cả phiên bản micro và phiên bản quy mô lớn cho từng tài sản.
Hợp đồng ADA, LINK và XLM futures trên CME có quy mô bao nhiêu?
ADA futures là 100.000 ADA và Micro ADA là 10.000 ADA. LINK futures là 5.000 LINK và Micro LINK là 250 LINK. XLM (Lumens) futures là 250.000 Lumens và Micro Lumens là 12.500 Lumens.
Các hợp đồng futures mới của CME có thanh toán giao nhận token không?
Không. Các sản phẩm được mô tả là thanh toán bằng tiền mặt và được giao dịch trên nền tảng futures được quản lý của CME.
Năm 2025, khối lượng giao dịch crypto futures và options của CME tăng bao nhiêu?
Khối lượng giao dịch trung bình ngày của futures và options cộng lại tăng 139% so với cùng kỳ, đạt 278.300 hợp đồng và khoảng 12 tỷ USD giá trị danh nghĩa.
Ngoài crypto, CME còn công bố sản phẩm phái sinh nào ra mắt cùng ngày 9/2?
CME cũng công bố hợp đồng tương lai bạc 100 ounce (100-Ounce Silver futures) ra mắt cùng ngày 9/2, thanh toán tài chính theo giá thanh toán hằng ngày của hợp đồng Silver futures chuẩn toàn cầu và chịu quy tắc của COMEX.